سباق الأرقام الكبيرة: صراع محسوم علي صدارة القطاع المصرفي في سويسرا

يُعدّ القطاع المصرفي في سويسرا أحد أكثر الأنظمة المالية تطورًا واستقرارًا على مستوى العالم، حيث يستند إلى تاريخ طويل من الثقة المصرفية والانضباط التنظيمي، إلى جانب بيئة رقابية صارمة تعزز متانة البنوك وقدرتها على امتصاص الصدمات المالية.

وقد أسهم هذا الإطار المؤسسي في ترسيخ مكانة سويسرا كمركز مالي عالمي بارز، مدعومًا بقوة الاقتصاد المحلي وتنوع الخدمات المالية، لا سيما في مجالات إدارة الثروات، والخدمات المصرفية الاستثمارية، والتمويل التجاري.

وفي هذا السياق، يبرز كل من UBS Group وRaiffeisen Gruppe كنموذجين مختلفين داخل النظام المصرفي السويسري؛ حيث يمثل UBS أحد أكبر البنوك العالمية ذات الطابع الاستثماري وإدارة الثروات، بينما يعكس Raiffeisen نموذجًا مصرفيًا تعاونيًا يعتمد على الخدمات المصرفية للأفراد والشركات المحلية.

ووفقًا لبيانات 2025، يتصدر UBS Group القطاع المصرفي السويسري من حيث حجم الأصول، فيما يحل Raiffeisen Gruppe ثانيًا.

وبلغ أصول UBS Group نحو 1.62 تريليون دولار بنهاية 2025، مقابل 407.45 مليار دولار لصالح Raiffeisen Gruppe بنهاية العام نفسه.

وفي جانب الودائع، سجل UBS Group نحو 788.37 مليار دولار بنهاية 2025، مقارنة بـ 284.82 مليار دولار لدى Raiffeisen Gruppe بختام العام ذاته.

أما على صعيد النشاط الائتماني، فقد بلغ صافي محفظة القروض لدى UBS Group نحو 653.85 مليار دولار بنهاية 2025، مقابل 307.53 مليار دولار لدى Raiffeisen Gruppe بنهاية نفس العام.

ورغم هذا التفوق الواضح في الحجم لصالح UBS Group، تكشف ديناميكيات النمو عن صورة أكثر تعقيدًا؛ حيث حقق Raiffeisen Gruppe معدلات نمو أعلى بكثير خلال الفترة من نهاية 2022 حتى نهاية 2025، حيث ارتفعت أصوله بنحو 441.8%، مقابل نمو قدره 46.5% لدى UBS خلال الفترة نفسها.

إلا أن هذا النمو القوي لم يكن كافيًا لتقليص فجوة الحجم بشكل جوهري، بل على العكس، اتسعت الفجوة في إجمالي الأصول لتصل إلى نحو 1.21 تريليون دولار بنهاية 2025، مقارنة بنحو 1.02 تريليون دولار بنهاية 2022، بما يعكس استمرار توسع UBS Group بوتيرة أكبر من حيث القيمة المطلقة.

وعلى مستوى الودائع، واصل Raiffeisen Gruppe تسجيل معدلات نمو استثنائية بلغت 2523.2% خلال ثلاث سنوات، مقابل 50.2% لدى UBS Group خلال نفس الفترة، إلا أن هذا التباين في النمو لم ينعكس بشكل جوهري على هيكل الفجوة، التي ظلت واسعة عند مستوى يقارب 503.54 مليار دولار بنهاية 2025، مقارنة بـ 514.19 مليار دولار بنهاية 2022، وهو تراجع محدود نسبيًا.

وفيما يتعلق بالتمويلات الائتمانية، سجل Raiffeisen Gruppe أيضًا نموًا لافتًا بلغ 3243.1% آخر 3 سنوات، مقابل 68.9% لدى UBS Group خلال نفس الفترة، وهو ما أسهم في تقليص الفجوة الائتمانية بشكل طفيف إلى 346.31 مليار دولار بنهاية 2025، مقارنة بـ 378.02 مليار دولار بنهاية 2022.

أما على صعيد الربحية، فتظل الأفضلية المطلقة لصالح UBS Group من حيث الحجم والعائدات، حيث حقق صافي أرباح بلغ 7.80 مليار دولار خلال 2025، مع عائد على متوسط الأصول عند 0.49%، وعائد على متوسط حقوق الملكية عند 8.86%.

في المقابل، سجل Raiffeisen Gruppe صافي أرباح قدره 1.37 مليار دولار، مع عائد على متوسط الأصول عند 0.37%، وعائد على متوسط حقوق الملكية عند 4.77%، ما يعكس تفوق UBS Group ليس فقط في الحجم، بل أيضًا في كفاءة توليد الأرباح.

وتُظهر المؤشرات المالية للبنكين أن UBS Group يهيمن على المشهد المصرفي السويسري من حيث الحجم والربحية، بينما يتميز Raiffeisen Gruppe بديناميكية نمو أقوي، تعكس قدرة توسعية قوية، لكنها ما تزال غير كافية لتقليص الفجوة الهيكلية مع أحد أكبر البنوك العالمية.